ИНН 6312147088
Профиль на eninvs.com → · Отчётность на e-disclosure →
⚠ Долг по РСБУ занижен. Из РСБУ извлечён долг 260 млн ₽, но в обращении облигаций на 321 млн ₽ — облигационные займы не попали в балансовые строки 1410/1510. С учётом выпусков долговая нагрузка существенно выше: ND/EBIT ≈ 4.9x. Итоговую оценку ниже считать верхней границей.
Общество с ограниченной ответственностью "Электроаппарат"
Итоговая оценка: B (высокий риск) (score 40/100) · основа: РСБУ (операционный эмитент) 2025
⚠ Прибыль почти обнуляется: чистая маржа 0.5% при EBITDA-марже 6.4%. Операционный результат уходит в проценты, амортизацию и налоги - запас до убытка небольшой, хотя сама операционная маржа нормальная.
⚠ Прибыль слабо конвертируется в деньги: OCF/чистая прибыль -0.06. Отчётная прибыль опережает реальный денежный поток — ориентируемся на кэш, а не на P&L.
| Показатель | Значение | Оценка |
| Долговая нагрузка | ND/EBIT 3.7x | повышенная |
| Покрытие процентов | ICR 1.1x | слабое |
| Прибыльность | EBIT-маржа 6.4% · чистая маржа 0.5% | невысокая |
| Ликвидность | кэш/краткоср.долг 0.77 | достаточная |
| Качество прибыли | OCF/чистая прибыль -0.06 | отрицательный OCF |
Источник метрик: ГИР БО ФНС (РСБУ эмитента)
⚠ OCF << чистой прибыли — бумажная прибыль / низкое качество
⚠ операционный денежный поток отрицателен
Свежее раскрытие - РСБУ 1 полугодие 2026 (МСФО за этот период ещё не опубликована): выручка 261 млн против 439 годом ранее (-40%); операционная прибыль 2.5 млн против 40.0 годом ранее (-94%); прибыль до налога 0.9 млн против 4.5 годом ранее (-79%); чистая прибыль 3.1 млн против 3.3 годом ранее (-5%); активы 427 млн, капитал 119 млн, обязательства/капитал 2.6x.
недоимки и налоговой задолженности в открытых данных ФНС не выявлено (на 2026-09-25) · данные арбитражных судов (kad.arbitr) сейчас недоступны для автоматического сбора
Источник: ФНС «Прозрачный бизнес» и открытые данные ФНС (недоимка, правонарушения, спецрежимы). Кэш на 2026-10-12.
| 2025 q1 | 2025 q2 | 2025 q3 | 2025 q4 | 2026 q1 | 2026 q2 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Выручка | 159 | 279 | 191 | 169 | 142 | 119 |
| Чистая прибыль | 1 | 3 | 0 | 1 | 0 | 3 |
Детальная отчётность с портала eninvs.com (EmitentFinancialData_log_ths). ICR = операц. прибыль / процентные расходы (если процентов в отчётности нет - через прибыль до налога). РСБУ головной компании может быть нерепрезентативен для группы — смотрите МСФО.
| выпуск | купон | цена | YTM | G-spread | погашение |
| ЭлАп БО-02 | 16.00% | 94.68 | 24.00% | 1055 б.п. | 2027-09-03 |
| ЭлАп БО-03 | 21.00% | 90.68 | 24.28% | 814 б.п. | 2030-09-04 |
| ЭлАп БО-04 | 17.50% | 99.70 | 18.81% | 251 б.п. | 2031-05-16 |
Все выпуски одного эмитента: цена (close MOEX), YTM по реальным потокам (XIRR, как на eninvs.com) и премия к ОФЗ (G-spread) по каждому (выделен разбираемый). У флоатеров и бумаг за месяц до погашения показана доходность MOEX. Таблица «Выпуски в обращении» выше в скрининге - про платежи ближайших 12 месяцев, доходность там считается к оферте.
Источники: ГИР БО ФНС (РСБУ), консолидированная МСФО эмитента, MOEX ISS + BondsGCurve (облигации), analytics.dohod.ru (рейтинги).