Страница выпуска на eninvs.com ↗ · Страница на Московской бирже ↗ · Отчётность на e-disclosure ↗
⚠ Расхождение с рынком. Наша имплицитная оценка — «BBB (адекватный)», но рыночный G-spread 12814 б.п. соответствует уровню ВДО. Скорее всего, оценка построена на standalone-РСБУ эмитента (нередко — сбытовой «торговый дом» с чистым балансом), которая не отражает реальный кредитный риск группы. Ориентир — рыночная доходность, а не эта полоса.
| Цена (% от номинала) | 78.82% |
| Номинал | 1 000 ₽ |
| Объём выпуска | 150 000 000 ₽ (150 000 бумаг) |
| Лот | 1 |
| Уровень листинга | 3 |
| Купон | 27.00% |
| Доходность (YTM) | 140.63% |
| Тип купона | FIXED |
| Частота купона | ежемесячно |
| Кредитный рейтинг | н/д |
YTM 140.63% − КБД ОФЗ 12.49% = G-spread 12814 б.п. (срок 0.4л)
Цена 78.81% от непогашенного номинала 1000 ₽ + НКД 7.40 ₽ (MARKETPRICE, график с биржи), 5 купонов и погашение 2027-03-09 → 142.80% к оферте (XIRR по реальным потокам). До горизонта 146 дней — годовая доходность здесь нервная величина: небольшое отличие цены от номинала разгоняется пересчётом на год.
Будущие выплаты на одну облигацию (номинал 1 000 ₽): 17 купонов на 110.95 ₽ + погашение номинала 1 000 ₽ в конце.
| дата | купон, ₽ | купон, % | погашение, ₽ | выплата, ₽ |
| 2026-11-04 | 22.19 | 2.22% | — | 22.19 |
| 2026-12-04 | 22.19 | 2.22% | — | 22.19 |
| 2027-01-03 | 22.19 | 2.22% | — | 22.19 |
| 2027-02-02 | 22.19 | 2.22% | — | 22.19 |
| 2027-03-04 | 22.19 | 2.22% | — | 22.19 |
| 2027-04-03 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2027-05-03 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2027-06-02 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2027-07-02 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2027-08-01 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2027-08-31 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2027-09-30 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2027-10-30 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2027-11-29 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2027-12-29 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2028-01-28 | 0.00 | 0.00% | — | 0.00 |
| 2028-02-27 | 0.00 | 0.00% | 1 000 | 1 000.00 |
| Начало размещения | 2025-03-14 |
| Погашение | 2028-02-27 |
| Оферта | 2027-03-09 |
| ISIN / SECID | RU000A10B2U6 |
ООО "Баррель" · выручка 8.94 млрд ₽ · рост долговой нагрузки 2.0→3.1x
Итоговая оценка: BBB (адекватный) (score 67/100) · основа: консолидированная МСФО 2025
⚠ Очень тонкая маржа (EBITDA-маржа 1.1%) — модель низкомаржинального опта. Изменение цен, ставок или оборачиваемости быстро бьёт по способности обслуживать долг.
| Показатель | Значение | Оценка |
| Долговая нагрузка | ND/EBITDA 3.1x (2.0→3.1, ↑ рост) | умеренная |
| Покрытие процентов | ICR 2.3x | адекватное |
| Прибыльность | EBITDA-маржа 1.1% | низкая |
Источник метрик: EI1 EmitentFinancialData (МСФО)
⚠ долговая нагрузка растёт
недоимки и налоговой задолженности в открытых данных ФНС не выявлено (на 2026-09-25) · данные арбитражных судов (kad.arbitr) сейчас недоступны для автоматического сбора
Источник: ФНС «Прозрачный бизнес» и открытые данные ФНС (недоимка, правонарушения, спецрежимы). Кэш на 2026-10-12.
| дата | сумма |
| 2026-11-04 | 22.19 ₽ |
| 2026-12-04 | 22.19 ₽ |
| 2027-01-03 | 22.19 ₽ |
| 2027-02-02 | 22.19 ₽ |
| 2027-03-04 | 22.19 ₽ |
| 2027-04-03 | — |
Источники: MOEX ISS (цены/доходности), BondsGCurve (КБД ОФЗ), analytics.dohod.ru (рейтинг), консолидированная МСФО эмитента / ГИР БО ФНС.