Remgro — динамика финансов, мультипликаторы, фундаментальный потенциал

Повторно прогоняет извлечение по каждому периоду: год окончания периода от max(2023, текущий год − 2) до текущего года, от старых к новым (до трёх отчётных лет). Может занять много времени.

Ключевые параметры

Рынок

Цена

195.99 ZAR · -0.04%

Капитализация

108.9 млрд ZAR

Рост

Δ выручка г/г

1.1%

Δ EBITDA г/г

190.0%

Мультиплы

P/E (LTM)

33.0x

P/B (FY)

0.9x

P/E (анн.)

10.5x

EV/EBITDA (LTM)

23.7x

EV/EBITDA (анн.)

18.8x

Денежная доходность

Див. доходность

3.2%

Доходность FCF (LTM)

5.1%

Создание стоимости

фундам. стоимость за год, % от капитализации

Создание стоимости / год

+44.4%

↓ к расчёту

Ликвидность

Оборот за день (листинг)

117 mln ZAR

Суммы: USD (пересчёт) · Как в отчёте
Пересчёт: НБК / ECB — баланс на дату отчёта, P&L и ДДС средним за период (см. evidence в строке). «Как в отчёте» — валюта строки из PDF без свода.

Финансовая динамика

Период	Проблемы
2023-06-30 FY	✓OK
2024-06-30 FY	✗Ошибки 1
2025-06-30 FY	✓OK
2025-12-31 H1	✓OK

Числа в денежных колонках — в млрд ZAR, до одного знака после запятой; целая часть не более четырёх значащих разрядов за счёт выбора масштаба (тыс./млн/млрд). За период (по умолчанию): P&L и ДДС за окно отчёта строки — поквартально, если в источнике квартальные факты (типичный US 10-Q), ДДС после снятия YTD, если в тэгах только накопленные суммы, и имплицитный Q4 на FY 31.12 (P&L: FY − Q1−Q2−Q3; ОДДС/ИДДС: FY 12 мес. − 9M YTD до 30 сен., если есть в evidence билдера SEC) для сопоставимости с кварталами. У части эмитентов по-прежнему «накопл. − предыдущее накопл.» в том же календарном году. Как в отчёте — значения из строки JSON (например полный год на FY). Баланс всегда как в отчёте. Исходные JSON могут быть в млн и т.п. — пересчёт по полю amounts_unit строки.

Дата	Период	Статус	Выручкамлрд ZAR	Опер. прибыльмлрд ZAR	Аморт. и износмлрд ZAR	EBITDAмлрд ZAR	Чистая прибыльмлрд ZAR	Операц. ДДСмлрд ZAR	Капекс + M&Aмлрд ZAR	Активымлрд ZAR	Капиталмлрд ZAR	ROE (годовая)	Чистый долгмлрд ZAR	Источник
2025-12-31	H1 2025 (6M)	OK	-25.9 г/г — г/г —	-1.0 г/г — г/г —	-0.6 г/г — г/г —	-1.6 г/г — г/г —	1.9 г/г — г/г —	0.8	1.1	146.7 г/г —	126.3 г/г —	8.5%	-6.4	—
2025-06-30	FY 2025 (12M)	OK	53.0 г/г 1.1% г/г 1.1%	3.0 г/г 732.1% г/г 732.1%	1.3 г/г 14.7% г/г 14.7%	4.3 г/г 190.0% г/г 190.0%	3.3 г/г 166.2% г/г 166.2%	5.0	-2.0	142.2 г/г 2.2%	117.0 г/г 4.4%	2.9%	-5.0	—
2024-06-30	FY 2024 (12M)	OK	52.4 г/г 3.6% г/г 3.6%	0.4 г/г -92.4% г/г -92.4%	1.1 г/г -51.3% г/г -51.3%	1.5 г/г -79.0% г/г -79.0%	1.2 г/г -87.1% г/г -87.1%	3.1	-1.9	139.2 г/г -7.4%	112.1 г/г -2.7%	1.1%	-0.9	—
2023-06-30	FY 2023 (12M)	OK	50.6 г/г — г/г —	4.8 г/г — г/г —	2.3 г/г — г/г —	7.1 г/г — г/г —	9.6 г/г — г/г —	1.4	-3.3	150.3 г/г —	115.3 г/г —	—	6.2	—

Рост выручки и ускорение

Рост стабилен →

Рост выручки за последний год +1% против +4% годом ранее — сдвиг -2.5 п.п. CAGR за 3 года +7%.

рост выручки по годам: 2023 +17% · 2024 +4% · 2025 +1%

Сигнал ускорения роста из стратегии GARP+ускорение — премирует компании с ускоряющимся ростом выручки и отмечает замедляющиеся (вторая производная роста).

Создание фундаментальной стоимости

Стоимость, создаваемая компанией за год, в % от капитализации

Создано стоимости за год: +44.0%

Как рассчитано

1. Рост EBITDA (квартал г/г, в год) [EBITDA посл. кв. − EBITDA год назад] × годовой множитель X = —	2 831
2. Текущий EV/EBITDA (LTM) (Капитализация + Чистый долг) ÷ EBITDA (LTM) = (108 944 + -6 431) ÷ 4 321	23.7x
3. Целевой мультипликатор (Текущий EV/EBITDA + 8) ÷ 2 = (23.7 + 8) ÷ 2	15.9x
4. Денежный поток (балансовый, LTM) Снижение чистого долга + дивиденды + байбэк − доп. эмиссия = 5 539 + 0 + 0 − 0	3 005
5. Создано стоимости за год (Рост EBITDA × Целевой мульт. + Ден. поток − Размытие) ÷ Капитализация = (2 831 × 15.9 + 3 005) ÷ 108 944	+44.0%

Суммы — в млн отчётной валюты. Рост EBITDA берётся по последнему кварталу к тому же кварталу годом ранее и приводится к году.

Допущения:

FY-over-FY EBITDA growth (interim brackets missing): FY2025 vs FY2024

Дивиденды

Выплаченные

Дата	На акцию	Событие	Статус	Источник
2026-04-22	173 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 173 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)
2025-10-22	448 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 448 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)
2025-04-15	96 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 96 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)
2024-11-13	184 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 184 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)
2024-04-17	80 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 80 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)
2023-11-08	160 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 160 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)
2023-04-19	80 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 80 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)
2022-11-09	100 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 100 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)
2022-04-20	50 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 50 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)
2021-11-17	60 ZAR	Отсечка реестра (ex-div): 60 ZAR на акцию	Выплачено	Yahoo Finance (ex-div)

KASE: статус по формулировке заголовка (выплачено / намерено выплатить). Yahoo: суммы — денежный дивиденд на акцию в дату ex-dividend (календарная дата UTC). stockscope.uz (UZ): суммы на акцию в UZS по дате публикации (не обязательно ex-div).

Формы отчётности по загруженным периодам: ✓ ✓ ✓ (Баланс / Отчёт о прибылях и убытках / Движение денежных средств)

Remgro ZAR

График цены