Frontierby eninvs

Language: EN · RU

ГТЛК БО 002P-01 (RU000A102VR0)

Прогнозный YTM 12.7%✓ В обращении с 2021-03-22Кредит: B (высокий риск)📄 Карточка эмитента →

Страница выпуска на eninvs.com ↗ · Страница на Московской бирже ↗ · Отчётность на e-disclosure ↗

Ценовая информация

Цена (% от номинала)97.84%
Номинал1 000 ₽
Объём выпуска10 000 000 ₽
Лот1
Уровень листинга1

Доходность и купоны

Купон16.60%
Доходность (YTM)плавающий купон — YTM к погашению не фиксируется (зависит от ключевой ставки)
Тип купонаFLOAT
Частота купонаежеквартально
Кредитный рейтингн/д

Прогнозный YTM (плавающий купон)

Прогнозный YTM ≈ 12.7% к погашению (при цене 97.84% номинала).

Купон = ключевая ставка + спред. Спред ≈ 2.35% (≈235 б.п.; из текущего купона 16.60% при ключевой ставке 14.25%). Будущие купоны спрогнозированы по кривой ЦБ: ключевая ставка снижается с 14.25% сейчас до ~8.0% к погашению. YTM = внутренняя доходность спрогнозированных выплат при текущей цене. Оценка индикативная — при ином пути ставки доходность изменится. Сам прогноз — по среднесрочному прогнозу Банка России (обновляется).

Другие выпуски этого эмитента

Как торгуются обращающиеся выпуски того же эмитента и их премия к ОФЗ — относительно размещаемой бумаги:

выпусксрокдоходность / спред
ГТЛК ЗО27Д~0.5лYTM 14.95% · G-spread 155 б.п.
ГТЛК 2P-06~0.2лплавающий купон (к ключевой ставке)
ГТЛК 1P-16~1.4лYTM 17.87% · G-spread 364 б.п.
ГТЛК ЗО28Д~1.5лYTM 14.64% · G-spread 39 б.п.
ГТЛК 2P-08~1.7лYTM 15.91% · G-spread 149 б.п.
ГТЛК 2P-10~2.0лплавающий купон (к ключевой ставке)
sГТЛК2P-11~2.2лплавающий купон (к ключевой ставке)
ГТЛК ЗО29Д~2.5лYTM 13.82% · G-spread -112 б.п.
ГТЛК 1P-21~1.1лплавающий купон (к ключевой ставке)
sГТЛК 2P-9~2.8лYTM 17.87% · G-spread 275 б.п.
ГТЛК 1P-22~3.0лYTM 12.08% · G-spread -310 б.п.
ГТЛК 2P-04~1.2лYTM 14.26% · G-spread 28 б.п.
sГТЛК2P-12~3.5лYTM 18.30% · G-spread 292 б.п.
ГТЛК 2P-13~3.6лYTM 18.38% · G-spread 295 б.п.
sГТЛК2P-14~4.9лплавающий купон (к ключевой ставке)
ГТЛК 1P-01~5.0лплавающий купон (к ключевой ставке)
ГТЛК 1P-02~5.2лещё не торгуется
ГТЛК 1P-03~0.9лплавающий купон (к ключевой ставке)
ГТЛК 1P-04~1.6лYTM 16.90% · G-spread 255 б.п.
ГТЛК 1P-06~6.0лплавающий купон (к ключевой ставке)
ГТЛК 1P-07~0.3лYTM 17.37% · G-spread 406 б.п.
ГТЛК 1P-08~0.9лYTM 18.08% · G-spread 436 б.п.
ГТЛК 1P-09~2.0лплавающий купон (к ключевой ставке)
ГТЛК 1P-10~2.0лYTM 18.02% · G-spread 338 б.п.
ГТЛК 1P-11~3.0лещё не торгуется
ГТЛК 1P-12~0.2лYTM 15.36% · G-spread 209 б.п.
ГТЛК 1P-13~0.4лYTM 17.92% · G-spread 458 б.п.
ГТЛК 1P-14~7.7лYTM 11.85% · G-spread -417 б.п.
ГТЛК 1P-17~2.0лYTM 16.83% · G-spread 220 б.п.
ГТЛК 1P-18~0.7лYTM 15.91% · G-spread 232 б.п.
ГТЛК 1P-19~1.7лYTM 18.27% · G-spread 380 б.п.
ГТЛК 1P-20~1.5лплавающий купон (к ключевой ставке)
ГТЛК 2P-02~0.2лYTM 18.09% · G-spread 482 б.п.
ГТЛК 2P-03~0.7лплавающий купон (к ключевой ставке)

Расчёт доходности

Цена 97.69% от непогашенного номинала 1000 ₽ + НКД 40.02 ₽ (MARKETPRICE, график с биржи), 8 купонов и погашение 2028-09-14 → 16.38% к оферте (XIRR по реальным потокам). Купоны после ближайшей оферты эмитентом ещё не объявлены, 7 из 8 достроены по текущей ставке 16.6%.

График цены (% номинала)

94.795.997.198.401.2605.2609.2697.77%

График доходности (YTM)

16.517.919.420.801.2605.2609.2618.38%

График погашения и купонов

Будущие выплаты на одну облигацию (номинал 1 000 ₽): 39 купонов на 1 063.03 ₽ + погашение номинала 1 000 ₽ в конце.
Незафиксированные купоны флоатера спрогнозированы по кривой ключевой ставки ЦБ.

датакупон, ₽купон, %погашение, ₽выплата, ₽
2026-09-1441.394.14%—41.39
2026-12-1438.473.85%—38.47
2027-03-1535.733.57%—35.73
2027-06-1432.593.26%—32.59
2027-09-1330.523.05%—30.52
2027-12-1328.672.87%—28.67
2028-03-1327.802.78%—27.80
2028-06-1227.182.72%—27.18
2028-09-1126.552.65%—26.55
2028-12-1125.932.59%—25.93
2029-03-1225.802.58%—25.80
2029-06-1125.802.58%—25.80
2029-09-1025.802.58%—25.80
2029-12-1025.802.58%—25.80
2030-03-1125.802.58%—25.80
2030-06-1025.802.58%—25.80
2030-09-0925.802.58%—25.80
2030-12-0925.802.58%—25.80
2031-03-1025.802.58%—25.80
2031-06-0925.802.58%—25.80
2031-09-0825.802.58%—25.80
2031-12-0825.802.58%—25.80
2032-03-0825.802.58%—25.80
2032-06-0725.802.58%—25.80
2032-09-0625.802.58%—25.80
2032-12-0625.802.58%—25.80
2033-03-0725.802.58%—25.80
2033-06-0625.802.58%—25.80
2033-09-0525.802.58%—25.80
2033-12-0525.802.58%—25.80
2034-03-0625.802.58%—25.80
2034-06-0525.802.58%—25.80
2034-09-0425.802.58%—25.80
2034-12-0425.802.58%—25.80
2035-03-0525.802.58%—25.80
2035-06-0425.802.58%—25.80
2035-09-0325.802.58%—25.80
2035-12-0325.802.58%—25.80
2036-03-0325.802.58%1 0001 025.80

Ключевые даты

Начало размещения2021-03-22
Погашение2036-03-03
Оферта2028-09-14
ISIN / SECIDRU000A102VR0

Кредитоспособность эмитента

ГТЛК — имплицитная полоса B (высокий риск) (score 33.3) · консолидированная МСФО LTM 2026 H1
ND/EBITDA Nonex · выручка 45.43 млрд ₽

⚠ высокий леверидж Долг/Капитал 7.3x

Источник: EI1 EmitentFinancialData (МСФО)

⚠ Бизнес-модель. Тонкая маржа (медианная EBITDA-маржа 1.2%) — модель низкомаржинального опта, чувствительная к ценам, ставкам и оборачиваемости; денежный поток отслеживаем отдельно от отчётной прибыли.

Юридические и налоговые риски

недоимки и налоговой задолженности в открытых данных ФНС не выявлено (на 2026-08-25) · данные арбитражных судов (kad.arbitr) сейчас недоступны для автоматического сбора

Источник: ФНС «Прозрачный бизнес» и открытые данные ФНС (недоимка, правонарушения, спецрежимы). Кэш на 2026-09-01.

Ближайшие купоны

датаставкасумма
2026-09-140.17%41.39 ₽
2026-12-140.00%—
2027-03-150.00%—
2027-06-140.00%—
2027-09-130.00%—
2027-12-130.00%—

Источники: MOEX ISS, BondsGCurve (КБД ОФЗ), analytics.dohod.ru (рейтинг), консолидированная МСФО эмитента / ГИР БО ФНС.