О'КЕЙ ООО БО 001Р-06 (RU000A1084E6)

Акция эмитента: OKEY

G-spread 664 б.п.✓ В обращении с 2024-03-29Кредит: B (высокий риск)📄 Карточка эмитента →

Страница выпуска на eninvs.com ↗ · Страница на Московской бирже ↗ · Отчётность на e-disclosure ↗

Ценовая информация

Цена (% от номинала)	99.15%
Номинал	1 000 ₽
Объём выпуска	3 500 000 000 ₽ (3 500 000 бумаг)
Лот	1
Уровень листинга	3

Доходность и купоны

Купон	15.50%
Доходность (YTM)	19.12%
Тип купона	FIXED
Частота купона	ежемесячно
Кредитный рейтинг	н/д

G-spread и привлекательность

YTM 19.12% − КБД ОФЗ 12.48% = G-spread 664 б.п. (срок 0.4л)

Другие выпуски этого эмитента

Как торгуются обращающиеся выпуски того же эмитента и их премия к ОФЗ — относительно размещаемой бумаги:

выпуск	срок	доходность / спред
О'КЕЙ Б1Р8	~0.3л	YTM 18.35% · G-spread 615 б.п. · -49 б.п. к размещаемому
О'КЕЙ Б1Р2	~2.5л	YTM 18.75% · G-spread 317 б.п. · -347 б.п. к размещаемому
О'КЕЙ Б1Р4	~4.0л	YTM 18.51% · G-spread 225 б.п. · -439 б.п. к размещаемому

Расчёт доходности

Цена 99.10% от непогашенного номинала 1000 ₽ + НКД 0.00 ₽ (MARKETPRICE, график с биржи), 5 купонов и погашение 2027-03-17 → 19.12% к оферте (XIRR по реальным потокам). До горизонта 154 дней — годовая доходность здесь нервная величина: небольшое отличие цены от номинала разгоняется пересчётом на год.

График цены (% номинала)

График доходности (YTM)

График погашения и купонов

Будущие выплаты на одну облигацию (номинал 1 000 ₽): 91 купонов на 76.44 ₽ + погашение номинала 1 000 ₽ в конце.

дата	купон, ₽	купон, %	погашение, ₽	выплата, ₽
2026-10-15	12.74	1.27%	—	12.74
2026-11-14	12.74	1.27%	—	12.74
2026-12-14	12.74	1.27%	—	12.74
2027-01-13	12.74	1.27%	—	12.74
2027-02-12	12.74	1.27%	—	12.74
2027-03-14	12.74	1.27%	—	12.74
2027-04-13	0.00	0.00%	—	0.00
2027-05-13	0.00	0.00%	—	0.00
2027-06-12	0.00	0.00%	—	0.00
2027-07-12	0.00	0.00%	—	0.00
2027-08-11	0.00	0.00%	—	0.00
2027-09-10	0.00	0.00%	—	0.00
2027-10-10	0.00	0.00%	—	0.00
2027-11-09	0.00	0.00%	—	0.00
2027-12-09	0.00	0.00%	—	0.00
2028-01-08	0.00	0.00%	—	0.00
2028-02-07	0.00	0.00%	—	0.00
2028-03-08	0.00	0.00%	—	0.00
2028-04-07	0.00	0.00%	—	0.00
2028-05-07	0.00	0.00%	—	0.00
2028-06-06	0.00	0.00%	—	0.00
2028-07-06	0.00	0.00%	—	0.00
2028-08-05	0.00	0.00%	—	0.00
2028-09-04	0.00	0.00%	—	0.00
2028-10-04	0.00	0.00%	—	0.00
2028-11-03	0.00	0.00%	—	0.00
2028-12-03	0.00	0.00%	—	0.00
2029-01-02	0.00	0.00%	—	0.00
2029-02-01	0.00	0.00%	—	0.00
2029-03-03	0.00	0.00%	—	0.00
2029-04-02	0.00	0.00%	—	0.00
2029-05-02	0.00	0.00%	—	0.00
2029-06-01	0.00	0.00%	—	0.00
2029-07-01	0.00	0.00%	—	0.00
2029-07-31	0.00	0.00%	—	0.00
2029-08-30	0.00	0.00%	—	0.00
2029-09-29	0.00	0.00%	—	0.00
2029-10-29	0.00	0.00%	—	0.00
2029-11-28	0.00	0.00%	—	0.00
2029-12-28	0.00	0.00%	—	0.00
2030-01-27	0.00	0.00%	—	0.00
2030-02-26	0.00	0.00%	—	0.00
2030-03-28	0.00	0.00%	—	0.00
2030-04-27	0.00	0.00%	—	0.00
2030-05-27	0.00	0.00%	—	0.00
2030-06-26	0.00	0.00%	—	0.00
2030-07-26	0.00	0.00%	—	0.00
2030-08-25	0.00	0.00%	—	0.00
2030-09-24	0.00	0.00%	—	0.00
2030-10-24	0.00	0.00%	—	0.00
2030-11-23	0.00	0.00%	—	0.00
2030-12-23	0.00	0.00%	—	0.00
2031-01-22	0.00	0.00%	—	0.00
2031-02-21	0.00	0.00%	—	0.00
2031-03-23	0.00	0.00%	—	0.00
2031-04-22	0.00	0.00%	—	0.00
2031-05-22	0.00	0.00%	—	0.00
2031-06-21	0.00	0.00%	—	0.00
2031-07-21	0.00	0.00%	—	0.00
2031-08-20	0.00	0.00%	—	0.00
2031-09-19	0.00	0.00%	—	0.00
2031-10-19	0.00	0.00%	—	0.00
2031-11-18	0.00	0.00%	—	0.00
2031-12-18	0.00	0.00%	—	0.00
2032-01-17	0.00	0.00%	—	0.00
2032-02-16	0.00	0.00%	—	0.00
2032-03-17	0.00	0.00%	—	0.00
2032-04-16	0.00	0.00%	—	0.00
2032-05-16	0.00	0.00%	—	0.00
2032-06-15	0.00	0.00%	—	0.00
2032-07-15	0.00	0.00%	—	0.00
2032-08-14	0.00	0.00%	—	0.00
2032-09-13	0.00	0.00%	—	0.00
2032-10-13	0.00	0.00%	—	0.00
2032-11-12	0.00	0.00%	—	0.00
2032-12-12	0.00	0.00%	—	0.00
2033-01-11	0.00	0.00%	—	0.00
2033-02-10	0.00	0.00%	—	0.00
2033-03-12	0.00	0.00%	—	0.00
2033-04-11	0.00	0.00%	—	0.00
2033-05-11	0.00	0.00%	—	0.00
2033-06-10	0.00	0.00%	—	0.00
2033-07-10	0.00	0.00%	—	0.00
2033-08-09	0.00	0.00%	—	0.00
2033-09-08	0.00	0.00%	—	0.00
2033-10-08	0.00	0.00%	—	0.00
2033-11-07	0.00	0.00%	—	0.00
2033-12-07	0.00	0.00%	—	0.00
2034-01-06	0.00	0.00%	—	0.00
2034-02-05	0.00	0.00%	—	0.00
2034-03-07	0.00	0.00%	1 000	1 000.00

Ключевые даты

Начало размещения	2024-03-29
Погашение	2034-03-07
Оферта	2027-03-17
ISIN / SECID	RU000A1084E6

Кредитоспособность эмитента

ООО "О`КЕЙ"

Итоговая оценка: B (высокий риск) (score 33/100) · основа: РСБУ (операционный эмитент) 2024

⚠ Очень тонкая маржа (EBITDA-маржа 5.4%) — модель низкомаржинального опта. Изменение цен, ставок или оборачиваемости быстро бьёт по способности обслуживать долг.

Показатель	Значение	Оценка
Долговая нагрузка	ND/EBIT 4.8x	повышенная
Покрытие процентов	ICR 0.8x	критическое
Прибыльность	EBIT-маржа 5.4% · чистая маржа -0.9%	невысокая
Ликвидность	кэш/краткоср.долг 1.13	высокая

Источник метрик: ГИР БО ФНС (РСБУ эмитента)

⚠ EBIT не покрывает проценты (ICR<1)

⚠ Бизнес-модель. Низкомаржинальный опт, прибыль слабо конвертируется в деньги: медианная EBITDA-маржа 9.4%, а свободный денежный поток за последние периоды суммарно отрицательный (-27 821 млн ₽ при EBITDA 72 353 млн ₽, FCF/EBITDA -0.38), FCF в минусе 4 из 8 периодов. Оборот большой и тонкий, кэш оседает в оборотке — долг обслуживать тяжелее, чем показывает отчётная прибыль.

Юридические и налоговые риски

недоимки и налоговой задолженности в открытых данных ФНС не выявлено (на 2026-09-25) · данные арбитражных судов (kad.arbitr) сейчас недоступны для автоматического сбора

Источник: ФНС «Прозрачный бизнес» и открытые данные ФНС (недоимка, правонарушения, спецрежимы). Кэш на 2026-10-12.

Ближайшие купоны

дата	сумма
2026-10-15	12.74 ₽
2026-11-14	12.74 ₽
2026-12-14	12.74 ₽
2027-01-13	12.74 ₽
2027-02-12	12.74 ₽
2027-03-14	12.74 ₽

Источники: MOEX ISS (цены/доходности), BondsGCurve (КБД ОФЗ), analytics.dohod.ru (рейтинг), ГИР БО ФНС (РСБУ эмитента).