Сектор: Нефть и газ
COMM_KAR
Чистый долг (таблица и EV/EBITDA): |краткосрочные займы| + |долгосрочные| + |прочие финансовые обязательства| при наличии + |доля неконтролирующих участников| при наличии − |денежные средства и их эквиваленты|; суммы в млн валюты отчётности.
акции: connector/market_inputs
Числа в денежных колонках — в млн USD, до одного знака после запятой; целая часть не более четырёх значащих разрядов за счёт выбора масштаба (тыс./млн/млрд). За период (по умолчанию): P&L и ДДС за окно отчёта строки — поквартально, если в источнике квартальные факты (типичный US 10-Q), ДДС после снятия YTD, если в тэгах только накопленные суммы, и имплицитный Q4 на FY 31.12 (P&L: FY − Q1−Q2−Q3; ОДДС/ИДДС: FY 12 мес. − 9M YTD до 30 сен., если есть в evidence билдера SEC) для сопоставимости с кварталами. У части эмитентов по-прежнему «накопл. − предыдущее накопл.» в том же календарном году. Как в отчёте — значения из строки JSON (например полный год на FY). Баланс всегда как в отчёте. Исходные JSON могут быть в млн и т.п. — пересчёт по полю amounts_unit строки.
| Дата | Период | Статус | Выручкамлн USD | Опер. прибыльмлн USD | Аморт. и износмлн USD | EBITDAмлн USD | Чистая прибыльмлн USD | Операц. ДДСмлн USD | Капекс + M&Aмлн USD | Активымлн USD | Капиталмлн USD | ROE (годовая) | Чистый долгмлн USD | Источник |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026-06-30 | H1 2026 (6M) | PARTIAL | 244.9 г/г -20.6% | — г/г — | — г/г — | — г/г — | 26.7 г/г -62.4% | 58.4 | — | — г/г — | — г/г — | — | ≈ 132.3 | Отчёт (PDF) |
| 2025-12-31 | H2 2025 (6M) | PARTIAL | 320.3 г/г — | 169.5 г/г -42.9% | 29.9 г/г 2200.0% | 199.4 г/г -33.1% | 54.5 г/г — | — | -288.5 | 1773.6 г/г -8.6% | 1032.5 г/г 5.7% | — | 132.3 | Yahoo Finance |
| 2025-06-30 | H1 2025 (6M) | PARTIAL | 308.3 г/г — | — г/г — | — г/г — | — г/г — | 71.0 г/г — | 81.6 | — | — г/г — | — г/г — | — | ≈ 44.1 | Отчёт (PDF) |
| 2024-12-31 | FY 2024 (12M) | PARTIAL | 776.5 г/г 37.1% | 296.9 г/г -6.0% | 1.3 г/г -99.1% | 298.2 г/г -35.1% | 127.5 г/г -21.8% | — | -220.9 | 1941.5 г/г 63.1% | 976.4 г/г 106.2% | 17.6% | 44.1 | Yahoo Finance |
| 2023-06-30 | FY 2023 (12M) | PARTIAL | 566.5 г/г — | 315.8 г/г — | 143.9 г/г — | 459.7 г/г — | 163.0 г/г — | — | -352.6 | 1190.4 г/г — | 473.6 г/г — | — | 0.5 | Yahoo Finance |
| Краткосрочный долг (вкл. аренду) | 1 |
| Долгосрочный долг (вкл. аренду) | 338 |
| − Денежные средства | 206 |
| Чистый долг | 132 |
|---|
Чистый долг / EBITDA LTM: 0.7x
Квартальные значения (млн $)
Изменения (г/г)
Чистый долг / ден. средства (млн $)
Наши разборы отчётности и инвестиционные заметки по эмитенту.
Физические операционные показатели — справочно, не входит в финансовую отчётность
| Год | Добыча, млн бнэ | в сутки, млн бнэ |
|---|---|---|
| 2025 | 10.30 −1.0% | 0.03 |
| 2024 | 10.40 | 0.03 |
Company reports: https://www.karoonenergy.com.au/wp-content/uploads/260226-Karoon-2025-Annual-Report.pdf; https://www.karoonenergy.com.au/wp-content/uploads/260827-2026-Half-Year-Results-Announcement.pdf; https://www.karoonenergy.com.au/wp-content/uploads/260827-2026-Half-Year-Results-Presentation.pdf; https://www.karoonenergy.com.au/wp-content/uploads/260928-SPS-92-issue-and-updated-guidance.pdf
Текущее 100спот к LTM +30%
Целевая капитализация по консервативной EBITDA и историческому EV/EBITDA
Потенциал: +59.4% ▲ +7.4 pp за день
Главный драйвер — Brent +46% к LTM; выручка ×1.38 против затрат ×1.04; EBITDA 199→347; при 3.9× EV/EBITDA → +59%.
Цены продуктов — движение к средней за LTM
| Сырьё | Доля | Спот | LTM | 3 года | к LTM, $ | 3г к LTM |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Brent (rev) | +85% | 99.69 | 68.17 | 80.81 | +46% | +19% |
| Henry Hub Gas (rev) | +8% | 2.95 | 3.64 | 3.12 | -19% | -14% |
Расчёт — выручка → затраты → EBITDA → целевая капитализация
| 1 · Отчётная база (LTM) | |
| Выручка LTM | 629 |
| EBITDA LTM | 199 |
| Денежные затраты LTM (выручка − EBITDA) | 429 |
| 2 · Проекция выручки | |
| Множитель выручки — спот | ×1.378 (+38%) |
| = Спот-выручка | 866 |
| Множитель выручки — 3-летние цены | ×1.146 (+15%) |
| = Выручка по 3-летним ценам | 721 |
| 3 · Проекция затрат | |
| Множитель затрат — спот | ×1.040 (+4%) |
| = Спот-затраты | 446 |
| Множитель затрат — 3-летние цены | ×1.040 (+4%) |
| = Затраты по 3-летним ценам | 446 |
| 4 · Проекция EBITDA (выручка − затраты) | |
| = Спот-EBITDA | 420 |
| = EBITDA по 3-летним ценам | 274 |
| Консервативная EBITDA = min(спот, среднее) | 347 |
| 5 · Оценка → целевая капитализация | |
| Историческое EV/EBITDA (75-й перцентиль) | 3.9x |
| Целевой EV = EV/EBITDA × консерв. EBITDA | 1 357 |
| Чистый долг | 132 |
| Целевая капитализация = EV − чистый долг | 1 224 |
| Текущая капитализация | 768 |
Потенциал = целевая капитализация ÷ текущая − 1 = +59.4%
Текущее 4.5x · 75-й перцентиль за 3 года 3.9x
Группа: Oil & gas. Мультипликатор каждого аналога показан как есть и с поправкой на его рынок: медиана нашего покрытия в его стране приведена к уровню рынка компании (глобальные).
| Компания | Рынок | Кап., $ млрд | EV/EBITDA | EV/EBITDA к рынку компании |
|---|---|---|---|---|
| Aker BP | глобальные | 22,2 | 2,8x | 2,8x |
| Лукойл | Россия | 44,7 | 2,2x | 4,6x |
| Occidental Petroleum | глобальные | 54,5 | 5,1x | 5,1x |
| Газпром | Россия | 32,4 | 2,8x | 5,8x |
| ConocoPhillips | глобальные | 156,7 | 6,4x | 6,4x |
| Роснефть | Россия | 51,4 | 3,1x | 6,6x |
| Chevron | глобальные | 378,9 | 7,9x | 7,9x |
| Santos | Австралия | 19,0 | 8,9x | 8,4x |
| Татнефть | Россия | 20,8 | 4,1x | 8,5x |
| Газпром нефть | Россия | 37,0 | 4,1x | 8,6x |
| Exxon Mobil | глобальные | 680,1 | 9,6x | 9,6x |
| Новатэк | Россия | 44,5 | 7,8x | 16,5x |
| Медиана группы | 4,6x | 7,2x | ||
| Среднее по группе | 5,4x | 7,6x | ||
| Эта компания | глобальные | 0,8 | 4,5x | 4,5x |
Медиана группы 4,6x как торгуется, 7,2x с поправкой на рынок; компания 4,5x — дисконт 37%.
Среднее по группе 5,4x как торгуется, 7,6x с поправкой; к среднему компания — дисконт 40%.
По медиане группы с поправкой на рынок капитализация была бы на 70% выше текущей.
Разрыв и потенциал считаются по медиане: одно дорогое имя двигает среднее, медиану — нет. Поправка на рынок считается по медианам нашего покрытия (США 22,4x, Россия 3,8x, ЮАР 5,1x, Казахстан 6,6x, Индия 18,5x, Индонезия 4,8x) и говорит про место листинга, а не про отрасль. Мультипликаторы аналогов — из ночного пересчёта от 2026-10-01, у самой компании — текущий.
| Дата | На акцию | Событие | Статус | Источник |
|---|---|---|---|---|
| 2026-09-02 | 0.012 AUD | Отсечка реестра (ex-div): 0.012 AUD на акцию | Выплачено | Yahoo Finance (ex-div) |
| 2026-03-04 | 0.031 AUD | Отсечка реестра (ex-div): 0.031 AUD на акцию | Выплачено | Yahoo Finance (ex-div) |
| 2025-09-01 | 0.024 AUD | Отсечка реестра (ex-div): 0.024 AUD на акцию | Выплачено | Yahoo Finance (ex-div) |
| 2025-03-03 | 0.05 AUD | Отсечка реестра (ex-div): 0.05 AUD на акцию | Выплачено | Yahoo Finance (ex-div) |
| 2024-09-03 | 0.045 AUD | Отсечка реестра (ex-div): 0.045 AUD на акцию | Выплачено | Yahoo Finance (ex-div) |
KASE: статус по формулировке заголовка (выплачено / намерено выплатить). Yahoo: суммы — денежный дивиденд на акцию в дату ex-dividend (календарная дата UTC). stockscope.uz (UZ): суммы на акцию в UZS по дате публикации (не обязательно ex-div).
Формы отчётности по загруженным периодам: ✓ ✓ ✓ (Баланс / Отчёт о прибылях и убытках / Движение денежных средств)
Karoon Energy: финансовые показатели, мультипликаторы (P/E, P/B, EV/EBITDA), рентабельность и дивидендная доходность — по данным отчётности.
Смотрите также: Самые дешёвые акции мира (2026): чему учит value-инвестирование · карта оценки рынков